Как и каждая совокупность, финансовая совокупность складывается из последовательности элементов. Отметим, что организуемое и регулируемое национальными законами финансовое обращение страны именуется финансовой совокупностью. Первым основополагающим элементом финансовой совокупности являютсяпринципы ее организации. Под правилами принимаются правила, в соответствии с которыми государство организует данную финансовую совокупность.
По каким правилам строится современная финансовая совокупность рыночного типа?
Принцип централизованного управления финансовой совокупностью.Данный принцип существует и в первом типе финансовой совокупности, характерном административно-распределительной модели экономики. Но при данной модели управление осуществлялось посредством директивных актов правительства, каковые были необходимы для исполнения всеми госбанками и их филиалами во всех регионах различных государств.
Управление финансовыми совокупностями в условиях рыночной совокупности характеризуется тем, что на первый замысел выступают не административные способы планирования (не смотря на то, что и они имеют место), а экономические, в то время, когда государство через аппарат центральных банков ставит на рынках такие условия, каковые заставляют банки, денежные университеты и другие юридические лица принимать необходимые стране ответа.
Принцип прогнозного планирования финансового оборота. Он свидетельствует, что как централизованные, так и децентрализованные замыслы финансового оборота и его составных частей готовятся не как директивные замыслы, необходимые для исполнения конкретными органами, несущими ответственность за их исполнение, а как прогнозы, т.е. ориентиры, к каким нужно стремиться. Исключение образовывает таковой денежный замысел, как госбюджет, что при любом типе финансовой совокупности остается директивным замыслом, за исполнение которого отвечает правительство и, в большинстве случаев, минфин страны.
эластичности и Принцип устойчивости финансового оборота.Данный принцип содержится в том, что финансовая совокупность должна быть организована так, дабы, с одной стороны, не допускать инфляции, а с другой — расширятьденежный оборот, в случае, если возрастают потребности хозяйства в финансовых средствах, и сужать их, в случае, если эти потребности уменьшаются.
Принцип кредитного характера финансовой эмиссии. В соответствии с этим принципом появление новых финансовых знаков (безналичных и наличных) в хозяйственном обороте допустимо лишь в следствии проведения банками кредитных операций. Из вторых источников, включая казначейства государств, финансовые символы в оборот не должны поступать.
Принцип обеспеченности производимых в оборот финансовых знаков. В условиях рыночной модели экономики финансовые символы обеспечиваются находящимися в активах банков товарно-материальными сокровищами, золотом и другими драгоценными металлами, вольно конвертируемой валютой, другими долговыми и ценными бумагами обязательствами.
Принцип неподчиненности центробанка подотчётности и правительству его парламенту страны. Он связан с тем, что поддержание устойчивости финансового оборота, борьба с инфляцией являются приоритетной задачей центробанка. Если бы данный принцип не соблюдался, в любой момент бы существовала угроза, что правительство для ответа стоящих перед ним задач начнет «вычерпывать» средства центробанка, и тем самым устойчивость финансового оборота будет нарушена.
Одновременно с этим центробанк может проводить политику, противоречащую текущим задачам страны, исходя из этого центробанк обязан систематически отчитываться перед парламентом страны, что выступает как бы третейским судьей при происхождении разногласий между правительством и центральным банком.
Принцип предоставления правительству денежных средств лишь в порядке кредитования. В большинстве случаев в законодательствах сгран с рыночной экономикой имеется положение о том, что центробанк не должен финансировать правительство, а средства ему предоставлять в порядке кредитования под определенное обеспечение (принадлежащие стране, федерации либо субъектам федерации недвижимость, товарно-материальные сокровища, национальные акции, другие акции). Использование данного принципа разрешает не втягивать деньги в постоянное нейтрализация недостачи федеральных и местных бюджетов и не давать тем самым стимула к формированию инфляционного процесса. Помимо этого, соблюдение данного принципа заставляет правительство изыскивать другие источники поступлений средств в бюджет для покрытия федеральных и местных затрат.
Принцип комплексного применения инструментов финансово- кредитного регулирования. Сущность его содержится в том, что центробанк не должен ограничиваться каким-либо одним инструментом финансово-кредитного регулирования для поддержания устойчивости финансового оборота, а обязан применять комплекс этих инструментов, в противном случае должного результата достигнуть не удается.
Принцип контроля и надзора за финансовым оборотом. Государство через банковскую, денежную совокупность, налоговые органы должно снабжать постоянный контроль как за всем финансовым оборотом в целом, так и за отдельными финансовыми потоками в хозяйстве. Помимо этого, объектом контроля есть и соблюдение субъектами финансовых взаимоотношений ключевых принципов организации как наличного, так и безналичного оборота.
Принцип функционирования только национальной валюты на территории страны. Законодательство страны предусматривает платежи за услуги и товары в стране создавать только в национальной валюте. Это не свидетельствует, само собой разумеется, что население не имеет возможности на территории страны вольно обменивать национальную валюту на валюты других государств, но применять такую валюту, взятую при обмене, разрешается лишь для платежей за границей.
Правила построения финансовой совокупности отражаются в других элементах финансовой совокупности. Разглядим эти элементы на примере финансовой совокупности РФ.
ВОПРОС 34
| За деньгами изобретение кредита есть очень способным открытием человечества. Благодаря кредиту уменьшается время на удовлетворение хозяйственных и личных потребностей. Предприятие-заемщик за счет дополнительной цене имеет возможность расширить собственные ресурсы, увеличить хозяйство, ускорить достижение производственных целей. Граждане, воспользовавшись кредитом, имеют двойной шанс: или применить способности и полученные дополнительные ресурсы для расширения собственного дела, или ускорить достижение потребительских целей, взять в собственный распоряжение такие вещи, предметы, ценности, которыми они имели возможность бы обладать только в будущем. Кредит выступает ОПОРОЙ современной экономики, неотъемлемой частью экономразвития. Его Применяют как объединения и крупные предприятия, так и малые производственные, сельскохозяйственные и торговые структуры; как страны, правительства, так и отдельные граждане. Кредиторы, обладающие свободными ресурсами, лишь благодаря их передаче заемщику имеют возможность получить от него дополнительные финансовые средства. Кредит, предоставляемый в финансовой форме, является новыми платежные средства. При всей очевидности той пользы, которую приносит кредит, его действие на народное хозяйство оценивается неоднозначно. Обычно одними экспертами считается, что кредит появляется от бедности, он ресурсов и нехватки имущества, имеющихся в распоряжении субъектов хозяйства. Кредит, согласно точки зрения вторых экспертов, разрушает экономику, потому, что за него нужно платить, что подрывает денежное положение заемщика, ведет к его банкротству. Столь разноплановое познание действия кредита на экономику во многом связано с отсутствием о нем четкого представления. ВОПРОС 37 Интернациональный кредит — это перемещение ссудного капитала в сфере интернациональных экономических взаимоотношений, которое связано с предоставлением валютных и товарных ресурсов на условиях возвратности, возмездности и срочности. Интернациональный кредит — это разновидность экономической категории «кредит», а сущность его проявляется через следующие функции: перераспределительную, экономию издержек обращения, ускорения концентрации капитала, обслуживания товарооборота. При исполнении этих функций проявляется неоднозначная роль интернационального кредита, заключающаяся в том, что с одной стороны кредит снабжает непрерывность расширенного воспроизводства; с другой он усиливает неравномерность развития воспроизводственного процесса, поощряя либо сдерживая расширение отраслей экономики в зависимости от их прибыльности. Виды интернационального кредита Интернациональный кредит может выступать в следующих главных видах: u внешнеторговый его разновидность и кредит — фирменный; u банковский кредит; u кредит по компенсационным сделкам; u смешанный кредит. Фирменный кредит — это ссуда, предоставляемая экспортером одной страны импортеру второй при помощи отсрочки платежа либо в виде коммерческого кредита во внешней торговле. Фирменные кредиты значительно чаще реализуются через векселя либо по открытому счету. При вексельном кредите экспортер выставляет переводной вексель (тратту) на импортера, что акцептует его при получении коммерческих документов. Кредит по открытому счету производится через экспортёра и банки импортёра, между которыми содержится долговое соглашение. По этому соглашению экспортер записывает на счет импортера в качестве его долга неспециализированную цена отгруженных товаров с учетом начисляемых процентов, а импортер, со своей стороны, обязуется в установленный срок погасить процент и сумму кредита по нему. При фирменном кредите импортер довольно часто вносит так называемый покупательский задаток экспортеру в размере 10—20 % цены поставки в долг. Это воображает собственного рода обязательства либо гарантию принять поставленные в долг товары. Банковский кредит имеет с позиции импортера определенные преимущества перед фирменным кредитом, т.к. снабжает возможность маневров в выборе поставщика. Помимо этого, эти кредиты более долги по срокам, больше по размеру поставок при относительно меньшей стоимости кредита. Первоначально банки вышли в сферу внешней торговли как кредиторы экспортеров, исходя из этого такие кредиты довольно часто именуют кредитами поставщику. Со временем, в связи с проведением более эластичной внешнеторговой политики, банки стали предоставлять кредиты и импортеру. Такие кредиты довольно часто именуют кредитами клиенту (самые выгодные для импортера). Кредит по компенсационным сделкам представляет собой долговременный кредит внешнеторгового характера (достигает 10—15 лет). Особенность этого вида кредита заключаются в том, что импортер приобретает большие средства для закупок автомобилей, оборудования для постройки либо реконструкции, погашает сумму кредита и включает процент по нему не в виде валютных платежей, а в виде поставок продукции, выстроенных за счет взятых кредитов предприятия. Потому, что данный вид кредитования очень масштабен, то для его проведения банки объединяются во временные консорциумы (синдикаты), что существенно ограничивает степень риска для каждого банка-участника консорциума. Смешанный кредит (его разновидностью есть валютный кредит). Данный кредит разрешает ссудополучателю применять его в более широком спектре, нежели вышерассмотренный. Своеобразной формой смешанного кредита являются операции по лизингу, форфейтингу и факторингу. Лизинг (англ. — аренда) — долговременная аренда автомобилей, оборудования, транспортных средств, сооружений с возможностью их последующего выкупа арендатором. База лизинга — это долговременный контракт между лизинговой компанией, получающей оборудование либо второе имущество за собственный счет и сдающей его в аренду, и компанией-арендатором, которая последовательно вносит арендную плату за применение лизингового имущества. По окончании срока действия соглашения арендатор возвращает имущество лизинговой компании, или продлевает срок действия соглашения либо выкупает имущество по остаточной цене. Факторинг (англ. — посредник) — это приобретение банком либо факторинговой компанией финансовых требований поставщика к клиенту и их инкассация за определенное вознаграждение. Банк либо компания берёт финансовые требования на условиях оплаты до 90 % отфактуренных оплаты и поставок оставшейся части за вычетом процентов за кредит в оговоренные сроки независимо от поступления платежей от должников. Факторинг употребляется, по большей части, небольшими и средними предпринимателями. Форфейтинг (фр. — отказ от прав) — это кредитование экспортера методом других долговых и покупки векселей требований. Это трансформирование коммерческого кредита в банковский. Формы интернационального кредита Формы интернационального кредита возможно классифицировать по следующим главным показателям. 1. По источникам: u внутренние; u зарубежные; u смешанные; u кредитование внешней торговли. Все эти формы тесно взаимосвязаны и обслуживают все стадии перемещения товара от экспортера к импортеру. Чем ближе товар к реализации, тем благоприятнее для должника условия интернационального кредита. 2. По назначению (в зависимости от того, какая внешнеэкономическая сделка покрывается за счет заемных средств): u коммерческие кредиты — конкретно связанные с услугами и внешней торговлей; u денежные кредиты (включая прямые капиталовложения) — строительство, инвестиционные проекты, приобретение ценных бумаг, погашение внешней задолженности; u промежуточные кредиты — предназначенные для обслуживания смешанных форм вывоза капиталов, товаров, одолжений (к примеру, в виде исполнения подрядных работ). 3. По валюте займа: u предоставляемые в валюте страны-должника либо страны кредитора; u предоставляемые в валюте третьей страны (СДР, ЭКЮ). 4. По срокам: u сверхкраткосрочные — предоставляемые на срок до трех месяцев (суточные, недельные); u кратковременные — до 1 года; u среднесрочные — от 1 года до 5 лет; u долговременные — более 5 лет. 5. С позиций обеспечения: u обеспеченные; u бланковские. Обеспечением в большинстве случаев помогают товары, товарораспределительные и другие коммерческие документы, акции, векселя, другие ценности и недвижимость. Залог товара чтобы получить кредит осуществляется в трех формах: · жёсткий залог (определенная товарная масса закладывается в пользу банка); · залог товара в обороте (учитывается остаток товара соответствующего ассортимента на определенную сумму); · залог товара в переработке (из заложенного товара возможно изготавливать изделия, но передавая их в залог банку); · бланковский кредит выдается под обязательство должника погасить его в определенный срок (соло-вексель). 6. С позиций техники предоставления: u денежные (наличные) — зачисляемые на счет должника в его распоряжение; u акцептные — в форме акцепта тратты импортером либо банком; u депозитные сертификаты; u облигационные займы; u консорционные кредиты и т.д. 7. В зависимости от того, кто выступает в качестве кредитора: u частные; u правительственные; u смешанные; u межправительственные. На данный момент самоё широкое распространение нашли следующие виды интернациональных кредитов: Ролловерные (roll-over credit) — средне- либо долговременный кредит, предоставляемый по плавающей ставке, фиксируемой через равные промежутки времени (3..6 месяцев). Фирменный(коммерческий кредит) — ссуда, предоставляемая компанией (в большинстве случаев — экспортером) одной страны импортеру второй страны в виде отсрочки платежа. Коммерческий кредит во внешней торговле сочетается с расчетами по товарным операциям. Фирменный кредит в большинстве случаев оформляется векселем либо предоставляется по открытому счету. Вексельный кредит предусматривает, что экспортер, заключив соглашение о продаже товара, выставляет переводной вексель (тратту) на импортера, что, взяв коммерческие документы, акцептирует его, т. е. дает согласие на оплату в указанные на нем сроки. Кредит по открытому счету предоставляется методом соглашения, по которому поставщик записывает на счет клиента в качестве его долга цена реализованных и отгруженных товаров, а импортер обязуется погасить кредит в срок. Разновидностью фирменных кредитов есть задаток импортера (покупательский задаток), что при подписании договора осуществляется импортером в пользу зарубежного поставщика в большинстве случаев в размере 10..15% стоимости заказа. Банковские кредиты импорта и экспорта выступают в форме ссуд под залог товаров, товарных документов, векселей, и учета тратт. Время от времени банки предоставляют большим компаниям-экспортерам бланковый кредит, т.е. без формального обеспечения. Кредит клиенту — изюминкой его есть то, что банк экспортера конкретно кредитует не национального экспортера, а зарубежного клиента, т.е. компании страны-импортера и их банки. Тем самым импортер получает нужные товары с оплатой квитанций поставщика за счет средств кредитора с отнесением задолженности на клиента либо его банк. Акцептно-рамбурсный кредит — основан на сочетании акцепта векселей экспортера банком третьей страны в переводе (рамбурсировании) суммы векселя импортером банку-акцептанту. Условия этого вида кредита — лимит, сроки, ставка, порядок оформления, погашения и использования, определяются на базе предварительной межбанковской договоренности. Обеспеченность кредита обусловливается реализацией товара. Брокерский кредит — промежуточная форма между фирменным и банковским кредитами. Брокерская рабочая группа образовывает от 1/50 до 1/32 суммы сделки. Экспортный кредит — кредит, выдаваемый банком страны-импортера для кредитования поставок автомобилей, оборудования и т. д. Проектное кредитование (финансирование) — долговременное интернациональное кредитование проектов на определенный срок. Особенной формой кредитных взаимоотношений есть лизинг — предоставление лизинговыми компаниями оборудования, судов, самолетов и т.д. в аренду компаниям на срок от 3 до 15 лет и более без перехода права собственности. Лизинг включает кредитование и организацию транспортировки; монтаж, страхование и техническое обслуживание объектов лизинга; обеспечение запасными частями; консультационные, организационные и информационные услуги. Под периодом лизинга знают срок, за который сданные в лизинг средства производства находятся на балансе лизингодателя, а лизингополучатель применяет их в собственной хозяйственной деятельности, выплачивая лизинговой компании установленные платежи. Формой интернационального кредита являются кроме этого факторинговые операции — приобретение специальной денежной компанией финансовых требований экспортера к импортеру и их инкассация. ВОПРОС 38 Границы кредита — пределы кредитования, за которыми применение кредита ведет к отрицательным экономическим последствиям (пределы его действенного применения). Различают: • количественные и качественные границы; • границы на макро- и микроуровне; • Экономические границы кредита – определяют соотношение между потребностями экономики в кредитных ресурсах и возможностью их предоставления в данной экономической обстановке. • Границы кредита на макроуровне показывают возможности применения кредита на разных фазах экономического цикла; связаны с ролью кредита в воспроизводственном ходе. • Микроэкономические границы кредита – зависят от возможностей и интересов сторон, участвующих в кредитных отношениях. • Границы кредита на микроуровне оценивают эффективность применения заемных средств заемщиком и возможности возврата кредита для кредитора. Различают количественные и качественные границы кредита. Количественные границы для кредитора определяются возможностями кредита, другими словами наличием временно свободных средств у кредитора. Количественные границы для заемщика определяются необходимостью кредита, другими словами потребностью в дополнительных ресурсах у заемщика. Качественные границы для кредитора — определяются возможностью возврата средств, предоставленных на условиях возвратности, платности и срочности, кредитору. Они определяются на базе анализа кредитоспособности заемщика. Качественные границы для заемщика — определяются возможностью действенного применения средств у заемщика, связаны с эффектом денежного рычага что показывает на какое количество увеличилась экономическая рентабельность, в случае, если не считая собственных средств компании применяют заемные Проявления нарушений границ кредита: • наличие просроченных и пролонгированных ссуд в портфеле банка; • предоставление ссуд на выплату заработной платы; • предоставление ссуд на нейтрализация недостачи бюджета и др. Обстоятельства нарушения границ кредита: экономическая нестабильность; бюджетный недостаток; нарушения в сфере обращения; недочёты кредитования Способы преодоления нарушений границ кредита: • проведение взвешенной финансово-кредитной политики; • проведение финансовых и кредитных реформ; • устранение недочётов кредитования; Активные и пассивные операции коммерческих банков. Их классификация Функции банков осуществляются через банковские операции. Они подразделяются на |
| пассивные: операции связанные с формированием ресурсов банков. | активные: операции связанные с размещением собственных и привлеченных средств. |
2.1. Разглядим пассивные операции коммерческих банков.
Их ресурсы формируются за счет собственных, привлеченных и эмитированных средств.
собственным средствам относятся акционерный, нераспределенная прибыль и резервный капитал.
акционерный капитал (Уставный фонд банка) создается методом размещения и выпуска акций. В большинстве случаев, банки по мере развития собственной расширения и деятельности операций последовательно реализовывают новые выпуски акций.
резервный капитал либо резервный фонд банков образуется за счет отчислений от прибыли и рекомендован для покрытия непредвиденных потерь и убытков от падения направлений ценных бумаг.
нераспределенная прибыль – часть прибыли, оставшаяся по окончании отчислений и выплаты дивидендов в резервный фонд.
Личные средства имеют серьёзное значение для деятельности коммерческих банков. В периоды экономических либо банковских кризисов слишком мало продуманная политика в области их размещения и пассивов ведет к банковским провалам.
Привлеченные средства составляют главную часть ресурсов коммерческих банков. Это депозиты (вклады), и контокоррентные и корреспондентские квитанции:
депозиты, со своей стороны, подразделяются на:
вклады до востребования;
срочные вклады;
сберегательные вклады.
Вклады до востребования, и текущие квитанции смогут быть изъяты вкладчиками по первому требованию. По взятой от банка чековой книжке, обладатель счета в праве сам приобретать деньги и расплачиваться с агентами экономических взаимоотношений. На эти вклады коммерческие банки платят проценты.
Срочные вклады вносятся клиентами банка на определенный срок, по ним уплачиваются повышенные проценты. Ставка процента зависит от срока и размера вклада.
Сберегательные вклады вносятся и изымаются в полной сумме либо частично и удостоверяются выдачей сберегательной книжки.
Для банков самые привлекательными являются срочные вклады, каковые усиливают ликвидные позиции банков.
Серьёзным источником банковских ресурсов выступают межбанковские кредиты, т.е. ссуды, приобретаемые у других банков. На кредитном рынке России преобладают кратковременные межбанковские кредиты, а также так именуемые маленькие деньги (кредиты, выдаваемые от одного дня до 14 дней).
Значение рынка межбанковских кредитов пребывает в том, что перераспределяя избыточные для некоторых банков ресурсы, данный ранок повышает эффективность применения кредитных ресурсов финансовой системы в целом. Помимо этого, наличие развитого рынка межбанковских кредитов разрешает сосредотачивать в своевременных резервах банков меньше средств для поддержания их ликвидности.
Коммерческие банки приобретают кредиты у Центробанка в форме переучета либо перезалога векселей, в порядке рефинансирования и в форме ломбардных кредитов.
контокоррент – единственный счет, при помощи которого производятся все расчетные и кредитные операции между банком и клиентом. В отдельные периоды данный счет есть пассивным, в другие – активным: при наличии у клиента средств данный счет есть пассивным, при их отсутствии, в то время, когда клиент все же выставляет на банк платежное поручение либо выписывает чеки – активным.
Кредит по контокоррентному счету предоставляется под обеспечение коммерческими векселями или в форме необеспеченных ссуд, т.е. ссуд без всякого обеспечения.
акции, каковые находятся на балансе банка и продаются с соглашением об обратном их выкупе.
Эмитированные средства банков. Это средства клиентуры, которыми банку возможно пользоваться достаточно долгий период (облигационные займы, банковские векселя и т.д.)
Облигационные займы эмитируются в виде облигаций. Выпуск этих ценных бумаг есть объектом твёрдой регламентации со стороны национальных органов – территориальных подразделений ЦБР и самого ЦБР: без утверждения проспекта эмиссии облигационного займа его выпуск есть незаконным.
2.2. Разглядим активные операции коммерческих банков.
Мобилизованные финансовые средства банки применяют для осуществления и кредитования клиентуры собственной предпринимательской деятельности.
В зависимости от срока, на что банки предоставляют ссуды либо кредиты своим клиентам, они подразделяются на срочные (выдаются банками на определенный срок) и локальные (от англ. on call – по требованию), каковые должны быть возвращены по первому требованию банка.
В зависимости от обеспечения, под которое выдаются ссуды, различают вексельные, подтоварные, фондовые и бланковые операции.
Вексельные операции подразделяются по учету ссуды и векселей под векселя.
Учет (дисконтирование) векселей свидетельствует приобретение векселей банков до истечения срока их погашения. со своей стороны банк, если он начал испытывать затруднения в средствах, сам может переучесть эти векселя в региональном управлении Центробанка. Наряду с этим он делается обладателем векселя и выплачивает лицу, эмитировавшему вексель, определенную сумму денег. За эту операцию банк взимает с клиента определенный процент, что именуется учетным процентом (дисконтом).
вексель коммерческий — появляется на базе товарного обращения (самый надежен);
дружеские векселя – это векселя, каковые два лица выставляют друг на друга чтобы получить средства в банке без всякого перемещения товаров (медные)
Подтоварные ссуды – ссуды под залог товарораспорядительных документов и товаров. Они выдаются банками не в полном размере рыночной цене товара, а её части (в большинстве случаев не более 50%).
Потому, что в условиях рыночной экономики основная неприятность – реализация товара, произведенный и посланный товар может не отыскать собственного клиента. В этом и состоит основное отличие кредитных взаимоотношений в условиях рынка от административно-командной совокупности, где все либо фактически все производится в рамках твёрдого национального замысла, в котором учтены все потребности общества.
В условиях рыночных взаимоотношений при изобилии товаров нужен не просто спрос, а платежеспособный спрос.
Фондовые операции. Их объектом помогают разные виды ценных бумаг. Операции банков с ценными бумагами выступают в виде ссуд под обеспечение ценных бумаг и покупки бумаг банком за собственный счёт.
Ссуды под обеспечение ценных бумаг выдаются, в большинстве случаев, не в их полном размере курсовой рыночной цене, а в определенной части (50 – 60%).
Акции являются фиктивный капитал. Ссуды под акции, в большинстве случаев, не связаны с настоящим производством товаров.
Банковские инвестиции в акции (приобретение банком ценных бумаг разных эмитентов). в следствии инвестиций банк делается обладателем портфеля ценных бумаг. Цель таковой приобретения – или рвение к предстоящей перепродаже этих бумаг, или долговременное вложение капитала. Под акции возможно кроме этого взять кредит, что смогут дать другие кредитные учреждения.
ВОПРОС 49
Коммерческие банки относятся к особенной категории деловых фирм, взявших наименование денежных посредников. Они завлекают капиталы, накопления населения и другие свободные финансовые средства, высвобождающиеся в ходе хозяйственной деятельности, и воображают их во временное пользование вторым экономическим агентам, каковые нуждаются в дополнительном капитале. Денежные посредники делают, так, ответственную функцию, снабжая обществу механизм межотраслевого и межрегионального перераспределения финансового капитала. Большие коммерческие банки предоставляют клиентам полный комплекс денежного обслуживания, включая кредиты, прием депозитов, расчеты и т.д. Этим они отличаются от специализированнных финучреждений, каковые владеют ограниченными функциями. Коммерческие банки традиционно играют роль стержневого, базисного звена кредитной совокупности.